¿Creés que las acciones de Palantir (PLTR) son una inversión sólida a largo plazo a su valuación actual? ¿Y qué pasaría si estuvieran disponibles con un descuento del 40%, cerca de US$ 85 por acción? Si las considerás una ganga y tenés fondos disponibles, esta puede ser una idea de inversión.
Rentabilidad anualizada del 12% con un margen de seguridad del 40%, a partir de la venta de opciones de venta.
- Vender una opción put a largo plazo, con vencimiento el 19/03/2027 y un precio de ejercicio de US$ 85.
- Recibí cerca de US$ 580 en primas por contrato. Cada contrato corresponde a 100 acciones.
- Eso equivale a una rentabilidad anualizada aproximada del 7,7% sobre los US$ 8.500 reservados para la compra de la acción.
- Ese capital, depositado en una cuenta de ahorros o de mercado monetario, puede generar un rendimiento adicional del 4,0% y elevar el retorno total al 11,7%.
- Además, te da la posibilidad de comprar acciones de PLTR a un precio mucho más bajo: US$ 85.
Si PLTR se mantiene por encima de US$ 85, conservás la prima completa de US$ 580. Eso se traduce en un ingreso adicional del 6,8% durante los próximos 326 días sobre un efectivo que, en otro lugar, probablemente rendiría un 4,0% o menos. En ese caso, no comprás las acciones y simplemente te quedás con el efectivo.
En caso de que PLTR caiga por debajo de US$ 85, deberás comprar 100 acciones a US$ 85. Sin embargo, si se tiene en cuenta la prima de US$ 580, tu costo efectivo por acción baja a apenas US$ 79,20, lo que implica un descuento de casi el 45% frente al precio actual.
Palantir tiene una prima especulativa en su valuación actual, un factor importante para tener en cuenta. Sin embargo, a US$ 85, la situación cambia. La compañía ocupa un lugar destacado en la IA con agentes, y su plataforma AIP avanza con rapidez entre clientes gubernamentales y corporativos.
Palantir, Microsoft (MSFT) y Snowflake (SNOW) figuran entre las empresas que probablemente transformen la IA con agentes en ingresos recurrentes.
A medida que se acelera la automatización impulsada por IA, la infraestructura de datos y la capa ontológica de Palantir resultan cada vez más difíciles de reemplazar. Un descuento del 40% frente al precio actual representa una oportunidad mucho más ventajosa para entrar en un negocio con verdadero potencial a largo plazo.
*Este artículo fue publicado originalmente por Forbes.com.
